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LATAM CAPITAL ADVISORS ANUNCIA CIERRE DE INNOVADOR FINANCIAMIENTO PARA EL ESTADO DE MXICO

^{Published on 2010-09-14 08:27:30 - Market Wire}
 

Mexico, D.F.--([ BUSINESS WIRE ])--LatAm Capital Advisors, Inc. (LCA), una subsidiaria indirecta de MBIA Inc. (NYSE: MBI), anunci hoy que actu como agente estructurador y asesor financiero del Estado de M©xico en la venta de ttulos de deuda que se realiz el 23 de agosto de 2010 en la Bolsa Mexicana de Valores por parte de Promotora de Infraestructura Registral (PROIN), una entidad formada por LCA con el propsito de financiar una operacin para el Estado de M©xico. Los recursos de la venta se destinarn a financiar la modernizacin de los sistemas de registro de bienes inmuebles del Estado de M©xico y varios otros proyectos de infraestructura pblica en ese estado.

"LCA dise una solucin de financiamiento innovadora y adecuada especialmente a las necesidades del Estado de M©xico"

Los certificados se emitieron en dos series diferentes que vencen en 2030: la serie A (PROIN 10), por MXN 2.765 millones, y la serie B (PROIN 10-2), por MXN 1.300 millones. Los certificados PROIN 10 estn respaldados por una garanta de inversin de Overseas Private Investment Corporation (OPIC) de los Estados Unidos de Am©rica, en tanto que los certificados PROIN 10-2 estn respaldados por una garanta de cr©dito parcial de la Corporacin Andina de Fomento (CAF). Se trata de una operacin innovadora y de la primera vez que tanto OPIC como CAF otorgan una garanta en los mercados de capitales de M©xico. El Estado de M©xico prioriz la estructuracin de una operacin a ser colocada en el mercado de capitales de M©xico que refleje los patrones de transparencia, responsabilidad, riesgo crediticio y documentacin de los mercados financieros internacionales. De este modo, logr acceder a un mercado local de capitales que se encontraba prcticamente inactivo desde el inicio de la crisis financiera internacional.

Los certificados PROIN 10 tienen calificacin amxAAAa de Standard & Poora™s (S&P) y aAAA(mex)a de Fitch Ratings (Fitch), en ambos casos la nota ms alta posible para el mercado de deuda de M©xico. Los certificados PROIN 10-2 recibieron la calificacin amxAAa de S&P y aAA(mex)a de Fitch.

aLCA dise una solucin de financiamiento innovadora y adecuada especialmente a las necesidades del Estado de M©xicoa, seal Eugenio Mendoza, Presidente de LCA. aLas garantas otorgadas por OPIC y CAF, dos slidas instituciones dedicadas a promover el desarrollo econmico, fueron fundamentales para el ©xito de la operacin, que logr que una de las economas regionales ms grandes de Am©rica Latina obtuviera financiamiento a largo plazo y eficiente en t©rminos de costos en un contexto crediticio difcila.

aSiempre confiamos en que habamos seleccionado al equipo apropiado para esta operacin tan compleja. LCA enfrent cada desafo con dedicacin y profesionalismo,a seal Ral Murrieta, Secretario de Finanzas del Gobierno del Estado de M©xico.

Los certificados constituyen obligaciones de PROIN y sern reintegrados exclusivamente con los ingresos futuros del Instituto de la Funcin Registral del Estado de M©xico. Los certificados no estn respaldados por ningn activo dede PROIN y no representan obligaciones de deuda de MBIA Inc. ni de ninguna de sus subsidiarias.

LCA presta servicios de asesoramiento especializados en valuacin de activos, modelacin de flujos de efectivo y en estructuracin de condiciones de cr©dito y financiamiento en Brasil, Chile, Colombia, M©xico y Per. Para mayor informacin, pueden consultar nuestro sitio web: [ www.latamcapitaladvisors.com ].

Este comunicado de prensa se refiere a la conclusin de una oferta de ttulos de deuda en M©xico y no constituye una oferta pblica ni una invitacin a comprar ttulos.

Proyecciones

El presente comunicado incluye declaraciones que no constituyen hechos histricos ni actuales sino aproyeccionesa realizadas conforme a las disposiciones sobre puerto seguro de la Ley Estadounidense de Reforma de Litigios de Ttulos Privados (Private Securities Litigation Reform Act) de 1995. Los t©rminos acreemosa, aanticipamosa, aproyectamosa, apensamosa, aesperamosa, atenemos la intencina, aprobablemente resulten ena, adeseamosa o acontinuaremosa, y dems expresiones similares, indican que se trata de proyecciones. Estas proyecciones estn sujetas a ciertos riesgos y circunstancias inciertas y, como consecuencia, los resultados reales podran diferir sustancialmente de los que se anticipan o proyectan en la actualidad. Estos riesgos y circunstancias inciertas podran afectar el resultado financiero o podran incidir en que los resultados reales difieran sustancialmente de las estimaciones que conforman o sustentan las proyecciones de MBIA Inc. o de LCA y se analizan en la seccin aFactores de Riesgoa del ltimo Informe Anual de MBIA Inc. presentado en el Formulario 10-K, que podr ser actualizado o modificado en presentaciones posteriores de MBIA Inc. ante la Comisin de Valores de Estados Unidos. MBIA Inc. y LCA advierten a los lectores que no dependan excesivamente de ninguna de estas proyecciones, que solo se aplican a las fechas en que fueron formuladas. MBIA Inc. y LCA no asumen ninguna obligacin de corregir ni actualizar pblicamente ninguna de las proyecciones si advirtieran con posterioridad que es poco probable que se logre ese resultado previsto.